9 Regole per Operare con le Divergenze

Il prezzo deve aver creato una di queste quattro condizioni: un massimo più alto del precedente, un minimo più basso del precedente, un doppio massimo oppure un doppio minimo.

Se nessuna di queste quattro situazioni si è verificata, non guardare nemmeno l'indicatore: non stai osservando una divergenza, stai immaginando qualcosa che non c'è.

L'analisi parte sempre dal prezzo, non dall'oscillatore. L'indicatore serve solo a confermare (o smentire) ciò che il prezzo sta già dicendo.

Individuato l'ultimo massimo o minimo rilevante, traccia una linea all'indietro fino al massimo o minimo rilevante precedente.

I piccoli rimbalzi o le oscillazioni minori tra i due estremi principali vanno ignorati.

Perché consecutivi? Se salti uno swing intermedio non stai più confrontando letture di momentum adiacenti e la relazione tra i due punti perde significato.

Se hai due massimi, colleghi i massimi. Se hai due minimi, colleghi i minimi.

Unire un massimo a un minimo è come confrontare mele e carburatori: non ha alcun senso e produce segnali inesistenti.

Dopo aver collegato due massimi o due minimi sul grafico del prezzo, osserva il tuo indicatore preferito e mettilo a confronto con l'azione dei prezzi.

Alcuni indicatori, come MACD e Stocastico, hanno più linee sovrapposte: concentrati sui picchi e sulle valli della linea principale.

Per lo Stocastico usa la linea %K, per il MACD la linea MACD (non la linea di segnale), per l'RSI il discorso è più semplice perché c'è una sola linea da seguire.

Massimi con massimi, minimi con minimi: le due letture devono corrispondere.

Sembra ovvio, ma moltissimi trader collegano i massimi sul prezzo e poi, per distrazione, li confrontano con i minimi dell'indicatore.

Su grafici molto movimentati è facile perdere il filo: resta disciplinato.

I massimi o i minimi individuati sull'indicatore devono essere quelli allineati verticalmente con gli estremi del prezzo.

Se tracciassi una linea verticale dal picco del prezzo verso il basso, dovrebbe cadere esattamente sul picco dell'indicatore.

Controlla sempre l'allineamento: se i tempi non coincidono, la divergenza non è valida.

L'inclinazione della linea che unisce gli estremi dell'indicatore deve essere diversa da quella della linea tracciata sul prezzo.

Ogni pendenza può essere solo di tre tipi: ascendente, discendente oppure piatta.

Esempio: il prezzo segna un minimo più basso mentre l'indicatore segna un minimo più alto. Pendenza del prezzo discendente, pendenza dell'indicatore ascendente: questa è una divergenza.

Se le due linee hanno la stessa inclinazione, non c'è alcuna divergenza: prezzo e momentum stanno semplicemente confermandosi a vicenda.

Se individui una divergenza ma il prezzo si è già invertito e ha percorso un tratto significativo in una direzione, la divergenza è da considerarsi esaurita.

Il tuo cervello ti dirà «posso ancora entrare», ma se il movimento è già avvenuto il rapporto rischio/rendimento è pessimo: compreresti dopo il grosso del rialzo, con lo stop loss molto distante.

Quello non è un trade, è FOMO. Il mercato offrirà sempre un'altra occasione: attendi la formazione di un nuovo massimo o minimo e ricomincia la ricerca.

I segnali di divergenza tendono a essere più accurati sui grafici a lungo termine: meno segnali falsi, meno operazioni, ma un potenziale di profitto più strutturato.

Sui timeframe brevi le divergenze compaiono molto più spesso ma sono decisamente meno affidabili. Concentrati su grafici a 1 ora o superiori.

Su un grafico a 5 minuti bastano pochi ordini di dimensioni rilevanti per creare un picco di momentum che sembra una divergenza ma è solo rumore. Su un grafico giornaliero l'oscillatore riflette il momentum accumulato da migliaia di operatori nell'intera sessione.

Se sei alle prime armi, parti da 4 ore e daily. Quando individui costantemente setup validi su questi timeframe, puoi eventualmente scendere a 1 ora.